一、光伏板塊股票目前可以買嗎?

　　現(xiàn)在光伏板塊的聲音很多，例如隆基統(tǒng)一產(chǎn)業(yè)鏈、例如光伏只有上游適合買、例如尺寸技術(shù)路線之爭等等。但我一直堅(jiān)持一個(gè)觀點(diǎn)：平價(jià)上網(wǎng)后光伏市場是個(gè)很大的增量市場。

　　1、首先光伏是個(gè)增量市場。

　　平價(jià)上網(wǎng)后，無論國內(nèi)裝機(jī)量還是國際裝機(jī)量，都是高速增長的。最近看了很多券商的研報(bào)，很多券商在跟蹤計(jì)算光伏板塊整個(gè)板塊的利潤和增長情況。從去年的情況看，光伏整個(gè)板塊都是高景氣度的。展望今年和明年，基本也是高增長的。

　　2、龍頭聚攏效應(yīng)。

　　這個(gè)時(shí)間段是個(gè)充滿危機(jī)與機(jī)遇的時(shí)間段。機(jī)遇是龍頭的，而危機(jī)可能更多屬于一些小廠。組件產(chǎn)業(yè)鏈，硅料已基本完成五寡頭;硅片雙寡頭;電池和組件在快速聚攏，組件可能形成一超五強(qiáng)或者三強(qiáng)三弱局面;電池還不明朗，是專業(yè)化的通威和愛旭勝出成為雙寡頭還是失敗回歸配套產(chǎn)業(yè)鏈尚未可知。

　　組件產(chǎn)業(yè)鏈的競爭格局已經(jīng)發(fā)展明朗了，且是不錯的局面。逆變器華為陽光市場占有率大幅領(lǐng)先，但錦浪固德威古瑞瓦特等也快速增長，設(shè)備股還未形成寡頭局面。

　　3、百花齊放局面。

　　這個(gè)很矛盾，我認(rèn)為會出現(xiàn)龍頭聚攏，但卻也認(rèn)為仍然會有百花齊放的局面。主要矛盾點(diǎn)在組件股和逆變器股上。在組件產(chǎn)業(yè)鏈中，個(gè)人認(rèn)為，隆基會占據(jù)組件比較大的份額，但不會出現(xiàn)橫盤八荒統(tǒng)一六合的局面。

　　原因如下：海外渠道的建立需要過程;國內(nèi)分布式需要下沉，戶用需要下沉到鄉(xiāng)鎮(zhèn)，工商業(yè)需要下沉到企業(yè)，分布式會成長為一個(gè)獨(dú)立的大市場;硅片優(yōu)勢在減弱;世界會有很多平價(jià)區(qū)域，出口局面趨于分散。

　　可能會出現(xiàn)的局面是各家有各家的特色，例如隆基硅片組件，阿特斯組件加下游電站，天合組件加智慧系統(tǒng)等等。在行業(yè)高景氣度情況下，百花齊放百花爭艷。